0DTE implied volatility expected move calculator

Zero-days-to-expiry (0DTE) index and ETF options price intraday volatility over the remaining minutes of the trading session. This calculator converts annualised implied volatility into 1-standard-deviation (68.3%) and 2-standard-deviation (95.5%) intraday price ranges.

1σ intraday expected move (68.3%)

±60.29

±1.04% from spot

1σ range (lower – upper): 5740.03 – 5860.60
2σ range (95.5% confidence): 5680.67 – 5921.83
Implied ATM straddle (~0.80 × 1σ): 48.10

Minutes left	1σ move	1σ band (68%)	2σ band (95%)
390 min	±60.29	5740.03 – 5860.60	5680.67 – 5921.83
300 min	±52.87	5747.37 – 5853.12	5695.21 – 5906.72
240 min	±47.29	5752.90 – 5847.49	5706.18 – 5895.36
180 min	±40.96	5759.19 – 5841.10	5718.66 – 5882.49
120 min	±33.44	5766.66 – 5833.54	5733.50 – 5867.27
60 min	±23.65	5776.40 – 5823.69	5752.90 – 5847.49
30 min	±16.72	5783.30 – 5816.74	5766.66 – 5833.54
15 min	±11.82	5788.19 – 5811.83	5776.40 – 5823.69

1. المعادلة الرياضية الأساسية وهوية التسعير

T_intraday = Minutes remaining ÷ (252 × 390)

Expected move (1σ) = Spot × σ_annual × √T_intraday

1σ range = Spot ± Expected move

2. كيفية الاستخدام وإدخال المعاملات

Enter the underlying spot price, the ATM 0DTE implied volatility and the number of regular-session trading minutes remaining until the 4:00 PM close (390 minutes for a full US equity session).

Inspect the 1σ and 2σ upper and lower boundaries and the horizon sensitivity table across the trading day.

3. الافتراضات الاحترازية وحدود النموذج

Scales annualised volatility over 252 trading days of 390 minutes each (98,280 trading minutes per year).
Assumes log-normal intraday diffusion without jump risk around macro releases.

4. الأسئلة الشائعة وملاحظات إدارة المخاطر (FAQ)

Why use trading minutes instead of calendar hours for 0DTE?

Intraday variance accrues primarily while the cash market is open. Dividing by 252 × 390 trading minutes avoids understating the move during active market hours.

How does the 1σ expected move relate to the ATM straddle?

Under Black–Scholes, an at-the-money straddle costs approximately 0.798 × the 1σ expected move (√(2/π) ≈ 80%).

كيف يمكن لفرق إدارة المخاطر التدقيق المستقل لنتائج «0DTE implied volatility expected move calculator»؟

تنشر VolSurface Desk المعادلات الرياضية الكاملة وأسس حساب العوائد في هذه الصفحة، مما يتيح للمحللين إعادة إنتاج النتائج عبر Python/Pandas والتحقق من تراخيص الأطراف المقابلة عبر مركز التحقق في VolSurface Desk.

إخلاء مسؤولية: للأغراض التعليمية والبحثية الكمية فقط، وليست نصيحة استثمارية. تعتمد النتائج كلياً على المدخلات والافتراضات الموضحة أعلاه؛ يرجى التحقق من الأرقام المهمة بشكل مستقل.