0DTE implied volatility expected move calculator

Zero-days-to-expiry (0DTE) index and ETF options price intraday volatility over the remaining minutes of the trading session. This calculator converts annualised implied volatility into 1-standard-deviation (68.3%) and 2-standard-deviation (95.5%) intraday price ranges.

1σ intraday expected move (68.3%)

±60.29

±1.04% from spot

1σ range (lower – upper): 5740.03 – 5860.60
2σ range (95.5% confidence): 5680.67 – 5921.83
Implied ATM straddle (~0.80 × 1σ): 48.10

Minutes left	1σ move	1σ band (68%)	2σ band (95%)
390 min	±60.29	5740.03 – 5860.60	5680.67 – 5921.83
300 min	±52.87	5747.37 – 5853.12	5695.21 – 5906.72
240 min	±47.29	5752.90 – 5847.49	5706.18 – 5895.36
180 min	±40.96	5759.19 – 5841.10	5718.66 – 5882.49
120 min	±33.44	5766.66 – 5833.54	5733.50 – 5867.27
60 min	±23.65	5776.40 – 5823.69	5752.90 – 5847.49
30 min	±16.72	5783.30 – 5816.74	5766.66 – 5833.54
15 min	±11.82	5788.19 – 5811.83	5776.40 – 5823.69

1. สูตรคณิตศาสตร์และสมการหลัก

T_intraday = Minutes remaining ÷ (252 × 390)

Expected move (1σ) = Spot × σ_annual × √T_intraday

1σ range = Spot ± Expected move

2. วิธีการใช้งานและการป้อนพารามิเตอร์

Enter the underlying spot price, the ATM 0DTE implied volatility and the number of regular-session trading minutes remaining until the 4:00 PM close (390 minutes for a full US equity session).

Inspect the 1σ and 2σ upper and lower boundaries and the horizon sensitivity table across the trading day.

3. สมมติฐานและข้อจำกัดของแบบจำลอง

Scales annualised volatility over 252 trading days of 390 minutes each (98,280 trading minutes per year).
Assumes log-normal intraday diffusion without jump risk around macro releases.

4. คำถามที่พบบ่อยและการบริหารความเสี่ยง (FAQ)

Why use trading minutes instead of calendar hours for 0DTE?

Intraday variance accrues primarily while the cash market is open. Dividing by 252 × 390 trading minutes avoids understating the move during active market hours.

How does the 1σ expected move relate to the ATM straddle?

Under Black–Scholes, an at-the-money straddle costs approximately 0.798 × the 1σ expected move (√(2/π) ≈ 80%).

ทีมบริหารความเสี่ยงสามารถทวนสอบผลลัพธ์ของ "0DTE implied volatility expected move calculator" ได้อย่างไร?

VolSurface Desk แสดงสมการคณิตศาสตร์และสมมติฐานทั้งหมดไว้ในหน้านี้ ทีมวิเคราะห์สามารถนำพารามิเตอร์เดียวกันไปคำนวณซ้ำใน Python/Pandas และตรวจสอบสถานะใบอนุญาตของคู่สัญญาได้ที่ศูนย์ตรวจสอบของ VolSurface Desk

ข้อจำกัดความรับผิดชอบ: เพื่อการศึกษาและการวิจัยเชิงปริมาณเท่านั้น ไม่ใช่คำแนะนำในการลงทุน ผลลัพธ์ขึ้นอยู่กับข้อมูลที่ป้อนและสมมติฐานข้างต้น โปรดตรวจสอบตัวเลขสำคัญอย่างอิสระ